摘要：低資質(zhì)施工企業(yè)的管理組織和內(nèi)部規(guī)章制度不健全，粗放經(jīng)營，技術(shù)創(chuàng)新能力不足，經(jīng)濟(jì)效益不高、利潤空間小，是融資難的內(nèi)部原因；其流動性大、信用度低、凈資產(chǎn)小以及貸款“小、急、頻”的特點(diǎn)常常會給金融機(jī)構(gòu)帶來高風(fēng)險，是融資難的外部原因。要改變低資質(zhì)施工企業(yè)融資難的現(xiàn)狀，除了要求其強(qiáng)化自身內(nèi)部管理和控制制度、及時調(diào)整經(jīng)營策略、開源節(jié)流外，完善現(xiàn)行信貸管理體系，優(yōu)化監(jiān)管服務(wù)，營造公平競爭的政策環(huán)境，也非常重要。

　　關(guān)鍵詞：施工企業(yè)；融資；原因；對策

　　低資質(zhì)施工企業(yè)在促進(jìn)我國經(jīng)濟(jì)增長、提供服務(wù)、解決就業(yè)等方面發(fā)揮了重要的作用，已成為國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展中不容忽視的力量。但長期以來，低資質(zhì)施工企業(yè)貸款“小、急、頻”的特點(diǎn)使金融機(jī)構(gòu)審查監(jiān)督成本和潛在收益不對稱，降低了它們對低資質(zhì)施工企業(yè)貸款的積極性。就目前來說，我國尚不可能在正式的權(quán)益資本市場、風(fēng)險投資體系、二板市場上彌補(bǔ)低資質(zhì)施工企業(yè)的融資資本缺口，因此，低資質(zhì)施工企業(yè)融資難的問題客觀存在。在金融危機(jī)波及全球的情況下，如何解決低資質(zhì)施工企業(yè)融資難的問題，再一次為社會各界所關(guān)注。本文試圖對低資質(zhì)施工企業(yè)融資問題，進(jìn)行探討，旨在幫助低資質(zhì)施工企業(yè)提高融資、抗擊金融危機(jī)的能力，保持活力。本文所指的低資質(zhì)施工企業(yè)是指等級標(biāo)準(zhǔn)為三級的專業(yè)承包企業(yè)及具有一、二級資質(zhì)等級標(biāo)準(zhǔn)的勞務(wù)分包企業(yè)。

　　一、建筑業(yè)的市場環(huán)境及行業(yè)前景

　　受全球金融危機(jī)的影響，我國樓市嚴(yán)重受挫，很多房地產(chǎn)企業(yè)已啟動的樓盤陸續(xù)停止施工。一些房地產(chǎn)開發(fā)商紛紛表示，原則上不再新開樓盤。低迷的樓市直接危及相關(guān)產(chǎn)業(yè)，其中首當(dāng)沖的當(dāng)數(shù)建筑施工企業(yè)。據(jù)業(yè)內(nèi)人士分析，工業(yè)經(jīng)濟(jì)到2009年底將會停止下滑，2010年開始復(fù)蘇，而對建筑施工企業(yè)的影響具有滯后性，行業(yè)復(fù)蘇將大大推后。但另一方面，建筑和安裝工程的固定資產(chǎn)總額仍將保持持續(xù)增長；我國西部和東北地區(qū)，房價仍有上升的空間；外資從一線城市向二線城市轉(zhuǎn)移；災(zāi)后重建市場巨大等諸多方面都會給建筑業(yè)帶來商機(jī)。只要施工企業(yè)認(rèn)準(zhǔn)地區(qū)之間發(fā)展不平衡的市場形勢，靈活地調(diào)整經(jīng)營策略，化危為機(jī)，仍然可以大有作為。

　　二、低資質(zhì)施工企業(yè)的融資方式及其存在的主要問題

　　無論從企業(yè)承接項(xiàng)目，還是從企業(yè)技術(shù)設(shè)備的更新改造來講，資金運(yùn)作和融資能力都是建筑企業(yè)成功經(jīng)營的關(guān)鍵。施工企業(yè)要承接一個項(xiàng)目，往往需要投入巨大的流動資金。因此，市場經(jīng)濟(jì)無情地區(qū)分了資質(zhì)高低施工企業(yè)的利弊：資質(zhì)高、資信好、融資能力強(qiáng)的施工企業(yè)，在競爭中處于比較有利的地位；而資質(zhì)低、資金實(shí)力不強(qiáng)、墊資能力弱的低資質(zhì)施工企業(yè)就處于明顯弱勢。我們可從融資方式和融資難的原因進(jìn)行剖析：

　　（一）低資質(zhì)施工企業(yè)融資的主要形式

　　1、銀行貸款。這類貸款又可分抵押貸款、信用貸款、擔(dān)保貸款、銀行或商業(yè)承兌匯票貸款幾種形式。低資質(zhì)施工企業(yè)的特點(diǎn)決定了其貸款的高風(fēng)險性，在實(shí)際工作中，商業(yè)銀行為了降低風(fēng)險，對低資質(zhì)施工企業(yè)大多采用抵押貸款，幾乎不會采用其他方式的貸款。

　　2、企業(yè)內(nèi)部融資。這一融資方式又有股權(quán)融資和內(nèi)部集資兩種方式。由于受企業(yè)自身?xiàng)l件的制約，實(shí)際效果并不理想。

　　3、民間融資。主要表現(xiàn)為利率較高的私人借款，因其操作不規(guī)范，風(fēng)險大，吸引力不大，低資質(zhì)施工企業(yè)即使能籌集到資金，也難以承受高成本之重。

　　（二）低資質(zhì)施工企業(yè)融資難的原因

　　1、內(nèi)部原因。

　　（1）管理組織和內(nèi)部規(guī)章制度不健全，憑主觀意志和經(jīng)驗(yàn)管理企業(yè)，粗放經(jīng)營。首先，管理隨意性強(qiáng)，缺乏管理的制度化、規(guī)范化和程序化；財務(wù)不透明，習(xí)慣于經(jīng)驗(yàn)型管理；獎懲沒有考核標(biāo)準(zhǔn)，不注重精神激勵等。其次，管理方式上過于集權(quán)，不夠民主，易傷害從業(yè)人員的積極性，以倫理道德規(guī)范來代替經(jīng)濟(jì)行為規(guī)范。企業(yè)規(guī)模小、資本技術(shù)密度低、裝備落后，在承攬工程業(yè)務(wù)中，大多采用特色經(jīng)營，聯(lián)合承包和分包戰(zhàn)略，與大企業(yè)一起共同承接工程業(yè)務(wù)，經(jīng)濟(jì)效益不高、利潤空間小，內(nèi)部融資能力弱。

　�。�2）管理水平低，技術(shù)創(chuàng)新能力不足。低資質(zhì)施工企業(yè)的管理組織都采用集權(quán)制，經(jīng)營機(jī)構(gòu)較簡單，不能滿足企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營需要。即使有董事會，也只是一個人說了算，其業(yè)務(wù)能力、風(fēng)險防范意識差。崗位職責(zé)不明確，往往一個人身兼數(shù)職，甚至兼任不相容職務(wù)。管理人員普遍沒有經(jīng)過系統(tǒng)的專業(yè)知識培訓(xùn)，管理水平低。首先表現(xiàn)在管理觀念陳舊，人員選用上任人唯親，強(qiáng)調(diào)忠誠老實(shí)，不注重才能；家族式的管理現(xiàn)象普遍存在，強(qiáng)調(diào)家族利益，難以留住和吸引人才，導(dǎo)致人才匱乏，因而無法實(shí)現(xiàn)管理和技術(shù)創(chuàng)新，限制了企業(yè)上規(guī)模經(jīng)營，上檔次發(fā)展。

　　2、外部原因。

　�。�1）與工業(yè)企業(yè)比，金融機(jī)構(gòu)對建筑企業(yè)授信門檻高、額度低。究其原因，建筑施工企業(yè)流動性大，不動產(chǎn)小，機(jī)器設(shè)備又不能作抵押物抵押。

　�。�2）企業(yè)相互擔(dān)保不對等，只能高資質(zhì)企業(yè)為低資質(zhì)企業(yè)擔(dān)保，但幾乎沒有高資質(zhì)企業(yè)愿意為低資質(zhì)企業(yè)擔(dān)保，這對低資質(zhì)企業(yè)來說，這一政策形同虛設(shè)，作用不大。

　�。�3）盡管建設(shè)部在資質(zhì)就位時對施工企業(yè)的要求很高，如特級企業(yè)資質(zhì)要求授信額度5億元以上，但施工企業(yè)的資質(zhì)既不能作為抵押物抵押，更不能進(jìn)行信用貸款。

　�。�4）融資成本高。一方面低資質(zhì)施工企業(yè)在取得貸款時，比基準(zhǔn)利率至少要上浮20％，另一方面，低資質(zhì)施工企業(yè)在沒辦法融資的情況下，只能高利率向民間借款，但這些借款只能以按銀行同期基準(zhǔn)利率計算的利息計入成本，高出部分利息只能用稅后利潤支付，加重了企業(yè)的負(fù)擔(dān)。

　　三、解決低資質(zhì)施工企業(yè)融資問題的建議及對策

　　從宏觀角度看，銀行和企業(yè)是一個利益共同體，企業(yè)離不開銀行，銀行也在尋找合適的貸款企業(yè)。企業(yè)的融資過程，實(shí)際上是一個銀企雙方相互了解、磨合的過程，為此加強(qiáng)銀企溝通十分重要。要改變低資質(zhì)施工企業(yè)融資難的現(xiàn)狀，除了自我強(qiáng)化企業(yè)內(nèi)部管理和內(nèi)部控制，開源節(jié)流外，深化金融體制改革，使金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營管理與低資質(zhì)施工企業(yè)發(fā)展需要相協(xié)調(diào)，優(yōu)化監(jiān)管服務(wù)，營造公平競爭的政策環(huán)境，也非常重要。

　　（一）完善低資質(zhì)施工企業(yè)制度，健全公司治理結(jié)構(gòu)

　　當(dāng)前，我國低資質(zhì)施工企業(yè)普遍存在財務(wù)制度不健全，財務(wù)報告真實(shí)性與準(zhǔn)確性較低，這些往往都是企業(yè)企業(yè)管理不善所致。因此，建立現(xiàn)代企業(yè)制度，提高管理水平，增強(qiáng)自身素質(zhì)是解決低資質(zhì)施工企業(yè)貸款難的重要途徑。要推動低資質(zhì)施工企業(yè)制度的多元化和社會化，實(shí)現(xiàn)公司治理結(jié)構(gòu)合理化，引導(dǎo)資本社會化。要切實(shí)改變家族式管理方式，遵紀(jì)守法，按照國家的有關(guān)規(guī)定，建立能正確反映企業(yè)財務(wù)狀況的財務(wù)制度，增強(qiáng)企業(yè)財務(wù)的透明度，樹立企業(yè)的良好形象。

　　（二）培育良好的信用環(huán)境

　　完善低資質(zhì)施工企業(yè)信用管理首先應(yīng)從低資質(zhì)施工企業(yè)自身做起，培育企業(yè)家的信用意識，提倡和宣揚(yáng)信用觀念，在“有借有還”的良好信用環(huán)境下改善銀企之間的關(guān)系。其次，要加強(qiáng)政府引導(dǎo)，法律法規(guī)，行政執(zhí)法都要依法保護(hù)低資質(zhì)施工企業(yè)參與市場的公平競爭，規(guī)范低資質(zhì)施工企業(yè)的誠信行為。對企業(yè)違法行為要依法懲罰，增加違法者的違法成本；對合同違約者盡量協(xié)調(diào)解決，造就一個和諧共生的經(jīng)濟(jì)環(huán)境；協(xié)調(diào)不成，按合同法等有關(guān)法規(guī)處理，以維護(hù)債權(quán)人的合法權(quán)益。

　　（三）深化商業(yè)銀行改革，完善現(xiàn)行信貸管理體系

　　1、改革現(xiàn)行信貸管理體系，增加服務(wù)建筑業(yè)的信貸品種，加大對低資質(zhì)施工企業(yè)的授信和貸款額度。如參照工業(yè)企業(yè)的模式，機(jī)器設(shè)備也可以作抵押物、抵押貸款。

　　2、資質(zhì)是建筑企業(yè)的生命線，沒有資質(zhì)寸步難行；銀行可以將不同資質(zhì)企業(yè)的資質(zhì)，根據(jù)具體情況，量化為不同價值的無形資產(chǎn)，并給予信譽(yù)貸款。

　　3、加強(qiáng)項(xiàng)目貸款力度。施工企業(yè)能否發(fā)展，能否競爭到好的項(xiàng)目是關(guān)鍵。銀行可以會同企業(yè)建立一些項(xiàng)目風(fēng)險評價制度，對每個項(xiàng)目進(jìn)行跟蹤調(diào)查，在銀行的監(jiān)管下，對誠信項(xiàng)目經(jīng)理承接到的好的項(xiàng)目，按照工程合同價給予一定比例額度的貸款。

　　4、降低貸款利率。目前各大銀行在上浮還是下調(diào)利率問題上有很大的自主權(quán)，就拿東陽市來說，東陽市低資質(zhì)施工企業(yè)在本地各大銀行貸款的利率一般上浮20％以上，高出高資質(zhì)施工企業(yè)同期銀行貸款利率5個百分點(diǎn)左右。鑒于上述情況，在現(xiàn)階段，建議各大銀行降低貸款利率，這既是銀行承擔(dān)社會責(zé)任，支持低資質(zhì)施工企業(yè)渡過金融危機(jī)的需要，同時，也是銀行長遠(yuǎn)利益需要。

　　5、降低企業(yè)互保門檻，即取消只有高資質(zhì)企業(yè)可以給低資質(zhì)企業(yè)擔(dān)保的規(guī)定，同一檔次企業(yè)也可以互保。

　　6、加強(qiáng)資本市場的建設(shè)。利用已推出的中小企業(yè)板融資，建立市場創(chuàng)業(yè)板。一個完善的、多層次的證券資本市場是滿足低資質(zhì)施工企業(yè)股權(quán)融資需求的最佳選擇，它不僅可以為處于不同發(fā)展階段的低資質(zhì)施工企業(yè)提供融資服務(wù)，而且，為注入低資質(zhì)施工企業(yè)的股權(quán)資金提供了一個完善的退出機(jī)制，從而更有利于低資質(zhì)施工企業(yè)融通資金。

　　（四）優(yōu)化監(jiān)管服務(wù)，營造公平競爭的政策環(huán)境

　　1、低資質(zhì)施工企業(yè)的社會效益突出，建議有關(guān)部門降低對其獎勵、評獎“門檻”，營造公平競爭的政策環(huán)境。

　　2、財政稅務(wù)部門可根據(jù)低質(zhì)施工企業(yè)的稅收貢獻(xiàn)，對企業(yè)進(jìn)行相應(yīng)的稅收減免或?qū)ζ髽I(yè)承擔(dān)社會公益性微利項(xiàng)目實(shí)施適當(dāng)?shù)呢斦�補(bǔ)貼，充分發(fā)揮財政資金的助推作用。

　　3、行業(yè)主管部門要加大宣傳力度，及時掌握企業(yè)的動態(tài)數(shù)據(jù)，搭建銀企合作的平臺，幫助低資質(zhì)施工企業(yè)用足用好政府的各項(xiàng)優(yōu)惠政策，寓監(jiān)管于服務(wù)中，促進(jìn)低資質(zhì)施工企業(yè)又好又快發(fā)展。